Экономист Абрамова рассказала, можно ли доверять ИИ анализ акций и решения по сделкам
Некоторое время назад у клиентов некоторых банковских организаций появилась возможность подключать ИИ-агентов к брокерским счетам с настраиваемыми правами доступа. Сразу возникает закономерный вопрос, можно ли доверять искусственному интеллекту анализ акций и решения по сделкам?
В этом нам помогла разобраться кандидат экономических наук, доцент кафедры финансового и инвестиционного менеджмента (Финансовый университет при Правительстве РФ) Рута Абрамова.
По словам эксперта, подключение агента к счёту делает работу с инвестициями удобнее, но само по себе не повышает качество прогноза. Модель может быстро разобрать отчётность, сопоставить показатели и найти сведения, которые человек пропустил. Однако способность выполнить поручение купить акцию ещё ничего не говорит о том, насколько обоснованно это поручение.
- Предположим, выручка компании выросла, а денег от основной деятельности стало меньше. Полезный помощник проверит дебиторскую задолженность, запасы и условия расчётов, затем покажет, из каких документов взяты цифры. Для сравнения важны одинаковые периоды и единицы измерения, - комментирует собеседница “Южного федерального”.
Однако, добавляет экономист, фраза “бизнес растёт” без такого разбора может скрывать ситуацию, когда продажи увеличиваются, а покупатели платят всё медленнее. Здесь ИИ действительно способен сэкономить время на подготовке анализа.
- С прогнозом цены сложнее. Рынок учитывает ожидания, поэтому даже хороший отчёт не гарантирует роста котировок. Если компания выступила слабее, чем рассчитывали инвесторы, реакция может оказаться отрицательной, - также отмечает Рута Абрамова.
По её мнению, проверять торговую идею только на удачно выбранном отрезке прошлого тоже недостаточно: в расчёте должны учитываться комиссии и сведения, доступные именно в момент решения. Иначе красивый результат получится благодаря знанию будущего.
Существенным, по словам эксперта, в нововведении является то, что клиент выбирает уровень доступа агента, а окончательное решение о сделке остаётся за человеком.
- Я бы начинала с анализа без права совершать операции. Затем проверяла, правильно ли система понимает объём покупки, цену и ограничения, - комментирует специалист.
Перед подтверждением важно видеть конкретные параметры, а не соглашаться с расплывчатым предложением “улучшить портфель”, уверена экономист.
- Практический вывод у меня достаточно приземлённый: ИИ полезен для подготовки проверяемых гипотез. Пусть объяснит, за счёт чего компания может заработать больше и что опровергнет этот вывод. Иногда лучший результат такой работы — признание, что данных пока недостаточно. Удобный интерфейс не освобождает инвестора от понимания того, чем он рискует, - резюмирует Рута Абрамова.